绝对收益与相对收益单选题
其他情况不变时，当基金分散程度提高时，基金的特雷诺指数通常将（ ）。
- A．变大
- B．不变
- C．无法判断
- D．变小
【答案】：C
【解析】：
特雷诺比率（
）来源于CAPM理论，表示的是单位系统风险下的超额收益率。用公式表示为：
。式中
表示基金的平均收益率，
表示平均无风险收益率，
是系统风险，特雷诺指数的问题是无法衡量基金的风险分散程度。β值并不会因为组合中所包含的证券数量的增加而降低，因此当基金分散程度提高时，特雷诺指数将无法判断。
【考点】：
风险调整后收益
上一条：CFA协会在1995年开始筹备成立（ ）委员会，负责发展并制定单一绩效的呈现标准。 下一条：某投资者在3个月前买入100股某公司股票，价格为20元。3个月后，公司发放2元分红，同时其股价为25元。那么在该区间内，资产回报率和收入回报率为（ ）。